Статья "Финансовый рынок концентрируется" Континент-Сибирь №19 (712), Май 2011 года

По итогам 2010 года информацию о конкуренции на финансовых рынках в Сибири «КС» предоставили только три региональных УФАС: Кемеровское, Омское и Томское. Кроме того, по итогам 2010 года существенно сократился перечень рынков, которые мониторили УФАС на местах. Данные по концентрации на банковском рынке готовил ЦБ, на страховом рынке и рынке НПФ — центральное управление ФАС. На момент верстки номера получить эту информацию по сибирским регионам «КС» не удалось.

Кемерово. Аффилированность помогла
В 2010 году на территории Кемеровской области работало 19 лизинговых компаний. Для сравнения: в 2009 году в регионе на этом сегменте рынка было 23 игрока. Как отмечают в УФАС Кемеровской области, ООО «Сибирская лизинговая компания», ОАО «Сибинвестуголь» и ООО «Лизинговая компания Сибири» за минувший год были признаны банкротами и по ним открыто конкурсное производство. Емкость регионального рынка лизинговых услуг в 2010 году выросла на 76,4% — с 7 294 094 до 12 864 788 тыс. рублей.
Лидирующее положение на региональном рынке лизинговых услуг занимают три компании, причем их список за год не изменился. Это ООО «Кузбасслизинг», ООО «Лизинг машин и оборудования», ООО «АльянсРегионЛизинг». Первое место по-прежнему за ООО «Кузбасслизинг» (обслуживает крупные инвестиционные программы компаний СДС) — доля компании за год выросла с 41,50% до 52,04%. «Исходя из общей стоимости имущества, переданного в лизинг, доля этой компании в общей стоимости договоров лизинга по зданиям и инженерным сооружениям составляет 27,86%. В сегменте лизинга машин, оборудования и инвентаря она занимает уже 55,51%, из них в лизинге промышленного оборудования — 65,35%, сельскохозяйственного оборудования и техники — 22,08%, телекоммуникационного оборудования — 98,70%, иного оборудования — 55,53%, транспортных средств — 52,02%. В сегменте транспортных средств 1/5 портфеля компании приходится на договоры лизинга железнодорожного транспорта, 3/4 — на автотранспорт», — отмечают в УФАС Кемеровской области. Второе место также осталось за ООО «Лизинг машин и оборудования» (аффилировано с холдингом «Сибирский цемент»). Однако доля компании в общей стоимости договоров лизинга несколько снизилась и составляет 29,43% (ранее 30,81%). Доля «Лизинга машин и оборудования» в общей стоимости договоров лизинга по машинам, оборудованию, инвентарю — 31, 95%, из них доля промышленного оборудования — 17,12%, транспортных средств — 38,88%. В сегменте транспортных средств почти 80% портфеля компании приходится на лизинг железнодорожного транспорта. «АльянсРегионЛизинг» совокупно за год также несколько потерял позиции — с 7,33% до 4,16% от общей стоимости имущества, переданного в лизинг. Тем не менее компания по-прежнему является сегментным лидером на рынке договоров лизинга зданий, инженерных сооружений — 57,48%, из них доля АРЛ в общей стоимости договоров лизинга иного оборудования — 31,04%. «Что касается ГК АРЛ, то в Кемерове в первой половине 2010 года нами были заключены и находятся сейчас в финальной стадии ряд рыночных сделок с крупнейшими игроками региона (ОФ «Анжерская», «АльтаНефтеСбыт», Мясокомбинат имени В. В. Пащенко)», — заявлял в одном из интервью «КС» в 2010 году гендиректор ГК АРЛ Евгений Сулима. Кроме того, в компании «КС» рассказали, что в 2010 году АРЛ заключил на Кузбассе крупную сделку по лизингу недвижимости.
В УФАС также отмечают, что в регионе продолжают работать нишевые игроки, специализирующиеся на лизинге определенных видов техники. Так, по договорам лизинга сельскохозяйственного оборудования и техники лидером в регионе по-прежнему является ОАО «Кузбасская лизинговая компания» с долей рынка в 35,36%, на втором месте ООО «КузбассФинансЛизинг» с долей 31,42%. Впрочем, за год первого игрока существенно потеснили конкуренты. По итогам 2009 года его доля в сегменте была 61,52%.
«В целом региональный рынок лизинговых услуг по состоянию на 01.01.2011 года является высококонцентрированным. Коэффициент рыночной концентрации вырос на 7,5% и составил 85,62%», — констатируют в УФАС Кемеровской области.
На рынке брокерских услуг области также работало три участника, из них один банк — ОАО «АБ «Кузнецкбизнесбанк». Емкость регионального рынка брокерских услуг в анализируемом периоде снизилась на 8,7% по сравнению с прошлым годом и составила 13 295 280 тыс. рублей. В обороте по сделкам, совершенным во исполнение договоров на брокерское обслуживание, как и в 2009-м, в 2010 году лидировало ООО «Финансовая Компания «Интеллект-Капитал». Его доля в общем обороте брокерских услуг по состоянию на 01.01.2011 года составляла 87,53% (ранее 88,08%), в обороте брокерского обслуживания физических лиц и юридических лиц — 88,32% (87,45%) и 85,23% (90,81%) соответственно. На втором месте — ООО «Компания «Примула». Его доля в общем обороте по сделкам, совершенным во исполнение договоров на брокерское обслуживание, — 8,11% (9,83%), в операциях, совершенных во исполнение договоров на брокерское обслуживание физических лиц, она занимает 10,91% (12,12%). Доля Кузнецкбизнесбанка, который в отличие от предыдущих игроков укрепил свои позиции на рынке, в общем обороте брокерских услуг составляет 4,37% (2,09%), в обороте брокерского обслуживания физических и юридических лиц — 0,78% (ранее 0%) и 14,77% (ранее 9,19%) соответственно.
На рынке услуг по управлению ценными бумагами по-прежнему заняты две компании — ООО «Компания «Примула» и ООО «Финансовая Компания «Интеллект-Капитал». Лидирующие позиции за первым игроком, который вновь вырвался на первое место. Его доля, рассчитанная исходя из стоимости имущества, находящегося в доверительном управлении (ДУ), составляет 73,24%. Кроме того, в доверительном управлении у Компании «Примула» находятся 63,64% стоимости имущества физических лиц и 87,3% стоимости юридических лиц. Доля Финансовой Компании «Интеллект-Капитал» на рынке услуг по управлению ценными бумагами в общей стоимости имущества, находящегося в ДУ, составляет 26,76% (по итогам 2009-го — 99,38%). В доверительном управлении компании находится 36,36% стоимости имущества физических лиц (ранее 99,72%) и 12,7% стоимости имущества юридических лиц.
Омск. Есть монополисты
В Омской области участники рынка лизинговых услуг представлены 30 лизинговыми организациями, в том числе 17 компаниями, зарегистрированными на территории региона. Для сравнения: в 2009 году услуги предоставляла 31 лизинговая организация.
По суммарной стоимости имущества, переданного в лизинг, лидирующее положение в регионе занимает Омский филиал ООО «Лизинговая компания «УРАЛСИБ», доля которого составила 28,88% (в прошлом отчетном периоде доля общества составляла 31,61%).
В сегменте лизинга по зданиям, инженерным сооружениям в регионе работало шесть компаний (ранее девять). Наибольшую долю занимают ООО «Южно-Сибирская лизинговая компания» — 35,21% и ООО «Региональная лизинговая компания» — 34,82%. В прошлом отчетном периоде за первым игроком было 54,64% рынка. В сегменте лизинга по машинам, оборудованию и инвентарю в области работали 26 участников (ранее 27). Наибольшую долю рынка контролировал Омский филиал ООО «Лизинговая компания «УРАЛСИБ» — 35,65% (ранее 36,77%, также лидер рынка).
На рынке брокерских услуг региона, как и раньше, работало шесть участников. Лидирующее положение осталось за Омским филиалом ООО «Компания «Брокеркредитсервис», который занимает 52,41% рынка, и ЗАО «Октан-Брокер» — 37,61%. Что интересно, за год первый игрок укрепил свои позиции (было 38,2%), а у второго они ослабли (было 49,5%). БКС контролирует 67,37% рынка по такой группе клиентов, как физические лица — 67,37%. Ранее компания занимала 57,2% в этой нише. Второе место у ЗАО «Октан-Брокер» — 19,74% (ранее 24,3%). А вот с юрлицами более активно работает в регионе второй игрок. У «Октан-Брокера» 98,8% этого сегмента рынка (ранее 99,4%).
В сегменте предоставления услуг по управлению ценными бумагами по состоянию на 01.01.2011 года в регионе работал только один участник — ЗАО «Октан-Брокер». В прошлом году в этом сегменте были активны четыре игрока. В том числе БКС, ООО «Финансовая компания «Файнекс» и ОАО «Земля». «Таким образом, рынок услуг по общей стоимости имущества, находящегося в доверительном управлении, по стоимости имущества по группе клиентов «физические лица, юридические лица» в регионе за исследуемый период монополизирован», — заявляют в УФАС Омской области.
«УФАС оценивает оборот по сделкам с ценными бумагами, между тем мы работаем на двух смежных рынках — фондовом и срочном. Сделки на срочном рынке не входят в их оценку, однако при этом значительная доля наших операций перетекла именно на рынок FORTS, на котором торгуется самый популярный в настоящий момент инструмент российского финансового рынка — фьючерс на индекс РТС. Соответственно, доля наших операций на спотовом рынке снизилась, — комментирует ситуацию генеральный директор ООО «Управляющая компания «Октан» Евгений Лысак. — По поводу доверительного управления — скорее всего, УФАС в своей оценке учитывает исключительно омских участников рынка, которых после ужесточения требований к собственному капиталу практически не осталось».
Томск. Лидеры поменялись
На рынке Томской области, по данным УФАС региона, в 2010 году работало 16 компаний. Три крупнейшие — ЗАО «Дельта Лизинг», ООО «Балтийский лизинг» и филиал КБ «Интеза». Доля трех крупнейших лизингодателей на томском рынке составила 74,5%. В 2009 году ни одно из этих предприятий не входило в тройку крупнейших. Напомним, по итогам 2009 года около 70% этого рынка занимали филиалы ООО «АльянсРегионЛизинг», ООО «Лизинговая компания «УралСиб» и ЗАО «Сибирская лизинговая компания». Совокупный объем рынка за год увеличился на треть. В АРЛ «КС» сообщили, что у компании не было акцента на наращивание портфеля, и она активно работала с текущими клиентами.
На рынке брокерского обслуживания в 2010 году работало семь компаний (годом ранее шесть). Крупнейшим, как и в 2009 году, был «БрокерКредитСервис». Однако если в прошлом году компания занимала около 100% рынка, то по итогам 2010-го в тройку лидеров в регионе также вошли ЗАО «ВТБ-24» и ОАО «Брокерский дом «Открытие». Совокупная доля лидеров около 90% от всего рынка. Сам объем рынка за год увеличился на 29%, что связано с общими тенденциями роста рынка ценных бумаг. Наиболее активный прирост бизнеса показала компания БКС — рост оборотов на 15%. Почти в 12 раз вырос бизнес КБ «Открытие». Впрочем, эксперты связывают это с тем, что компания только начала оказывать брокерские услуги в регионе. Заметно увеличил активность ВТБ-24. По мнению собеседников «КС», это связано с возвращением интереса инвесторов к рынку.
В сегменте доверительного управления в регионе в 2010 году работало четыре банка: Сбербанк, Газпромбанк, ВТБ-24, Банк Проектного Финансирования. В 2009 году это были ЗАО «ВТБ-24» и компания ООО «Диапазон-Финсервис». Объем рынка увеличился в 15 раз. Абсолютным лидером является Газпромбанк. Эксперты не исключают, что сотрудники газовой отрасли отошли от кризиса и стали активнее инвестировать заработанные средства в рынок. Резкий рост показателей собеседники «КС» связывают с тем, что на рынке ДУ стали активно работать Сбербанк и Газпромбанк.

Автор: Юлия Данилова